727 FinanceLe Bitcoin a chuté de 5,9 % et a perdu le niveau des 76 000 $, l'Ethereum a baissé de 7,9 % et a perdu le niveau des 2 300 $, et les ETF Bitcoin américains ont enregistré des sorties nettes de 430 millions de dollars. La vague de ventes sur les valeurs de semi-conducteurs s'est propagée à l'Asie-Pacifique, les actions sud-coréennes ont déclenché un coupe-circuit, le Nikkei 225 a chuté de 5,96 % pour entrer en marché baissier, et l'indice ChiNext chinois a reculé de 3,96 %.
Chaque lundi, mercredi et vendredi, nous nous concentrons sur le marché crypto, le Japon, la Corée du Sud, les actions A et les actions de Hong Kong, en examinant le marché à l'aide de données et en saisissant les opportunités grâce aux tendances, produit par PANews.
Le Bitcoin a chuté de près de 6 % en une seule journée, perdant le niveau des 76 000 $, alors que la vague de ventes sur les valeurs technologiques s'est transmise au marché crypto.
Le Bitcoin s'est effondré la nuit dernière, à la suite du plongeon des valeurs technologiques américaines. Le marché crypto a reculé de manière généralisée, la capitalisation boursière du BTC reculant à 1 520 milliards de dollars. À l'heure de la rédaction, le BTC se situe à 75 721 $, en baisse de 5,9 % sur 24 heures, de 3,4 % sur 7 jours et de 9,9 % sur 30 jours. Après l'incident de piratage de Binance, le BTC avait rebondi jusqu'à 81 200 $, et cette vague de baisse a effacé l'intégralité des gains du rebond.
Les fonds institutionnels se sont tournés vers les sorties pendant la baisse. Les données de SoSoValue montrent que le 5 novembre, heure de l'Est des États-Unis, les ETF Bitcoin au comptant ont enregistré des sorties nettes totales de 430 millions de dollars, contre des entrées nettes de 74,5677 millions de dollars la veille. Le FBTC de Fidelity a mené avec des sorties nettes sur une journée de 200 millions de dollars, tandis que l'IBIT de BlackRock a enregistré des sorties nettes de 105 millions de dollars.
Le marché des futures s'est désendetté pendant la baisse, et l'expiration des options a encore amplifié la volatilité. Deribit a environ 2,64 milliards de dollars d'options BTC expirant aujourd'hui à 16h00, avec un ratio put/call de 0,38, un point de douleur maximal à 79 000 $, et des positions concentrées sur les options d'achat à 82 000 $ et 85 000 $ ; le prix actuel est déjà bien en dessous des prix d'exercice.
La source de la baisse réside dans les actions américaines. L'analyste de CryptoQuant Axel Adler Jr. a souligné que les valeurs technologiques ont subi leur plus forte baisse sur une journée depuis la pandémie de COVID-19, les démocrates ayant remporté les élections gouvernorales au Texas, dans l'Ohio et en Géorgie s'étant engagés à suspendre la construction de nouveaux centres de données, ce qui a déclenché des inquiétudes du marché quant à un ralentissement de l'expansion des infrastructures d'IA. Il estime que tant que la vague de ventes sur le marché boursier se poursuivra, le risque d'un désengagement accru sur le marché crypto demeure. Les données d'un autre analyste de CryptoQuant, Darkfost, montrent que l'indicateur de corrélation du BTC avec le S&P 500 est passé au-dessus de zéro pour la première fois depuis 2015, le prix de la pièce évoluant de plus en plus en tandem avec le marché boursier. Le contexte politique s'est également affaibli : selon CNBC, les démocrates ont remporté une victoire majeure aux élections de mi-mandat, et le CLARITY Act pourrait être mis en suspens jusqu'en 2028 ; le Wall Street Journal a indiqué que la sénatrice Elizabeth Warren, critique de longue date de l'industrie crypto, devrait diriger la commission bancaire du Sénat. Ensuite, la capacité des valeurs technologiques américaines à enrayer leur baisse constitue la plus grande variable pour la trajectoire à court terme du Bitcoin.BTC a subi la pression de la transmission d'un net repli des valeurs technologiques américaines, le prix fluctuant dans une fourchette d'environ 75 000 à 76 000 dollars et montrant des signes d'une balayage vers environ 75 000 dollars. Les traders de premier plan restent généralement prudents et en marge ou cherchent à se positionner sur les replis. Michaël van de Poppe a souligné que le Bitcoin a fait preuve d'une résilience relativement plus grande que le Nasdaq ce jour-là (similaire à la situation de mars 2020), et s'attend à ce que le Nasdaq touche un plancher demain, le Bitcoin étant également susceptible de se stabiliser après avoir balayé les 75 000 dollars ; la volatilité élevée actuelle constitue l'opportunité d'accumulation ultime. Crypto Tony a explicitement déclaré qu'il attendait que les plus bas soient balayés et que la confirmation qu'ils peuvent être maintenus avant de rechercher des opportunités longues, et qu'il n'entrait pas pour l'instant. Rekt Capital, partant de la structure du cycle, estime que le Bitcoin a touché un support d'épaule droite similaire au cycle de 2023 et se trouve maintenant en divergence à la baisse, ayant reculé d'environ 13 % par rapport à son précédent sommet et encore loin de son plus haut historique, la faiblesse à court terme n'étant pas encore entièrement résorbée.
L'Ethereum a chuté de près de 8 %, perdant le niveau des 2 300 dollars, les taureaux et les ours parmi les baleines divergeant davantage.
L'Ethereum a chuté encore plus, à 2 230 dollars au moment de la publication, en baisse de 7,9 % sur 24 heures, la capitalisation boursière reculant à 272,4 milliards de dollars. Les ETF Ethereum au comptant américains ont enregistré des sorties nettes totales de 99,9677 millions de dollars hier (5 novembre, heure de l'Est des États-Unis), BlackRock ETHA en tête avec des sorties nettes de 75,2030 millions de dollars et ETHB enregistrant des sorties nettes de 21,9878 millions de dollars ; la veille, les ETF venaient de mettre fin à cinq jours consécutifs de sorties nettes et de passer à des entrées nettes de 53,02 millions de dollars, et après cinq jours consécutifs de sorties nettes, le côté financement s'est de nouveau détérioré après seulement une journée de flux positifs.
Le côté dérivés s'est également refroidi en tandem. Le taux de financement perpétuel de l'ETH est passé à -0,0004 %, l'intérêt ouvert a chuté de 2,004 milliards de dollars le 5 novembre à 1,708 milliard de dollars, tandis que le ratio de comptes long/short est passé de 2,6 à 3,36. Les options ETH de Deribit expirant aujourd'hui ont une valeur notionnelle d'environ 224,5 millions de dollars, avec un ratio put/call de 1,27, les puts dépassant clairement les calls, le point de douleur maximal à 2 350 dollars, et des positions relativement importantes également autour de 2 100 dollars.ETH a suivi la baisse des actifs risqués au cours de la même période, le prix touchant brièvement environ 2 200–2 230 $, affichant une volatilité plus élevée que le BTC. Daan Crypto Trades (@DaanCrypto) estime que l'ETH a rencontré une pression vendeuse évidente après son précédent rebond et a affiché une performance de prix à court terme faible, mais du point de vue d'un cycle plus large, 2 100 $ et 2 800 $ constituent respectivement des zones importantes de support inférieur et d'objectif supérieur ; si 2 100 $ est perdu, la structure haussière à moyen terme fera face à un défi plus sérieux ; Atrades a indiqué que l'ETH est revenu à l'intérieur de la fourchette hebdomadaire et est actuellement baissier à moins que la fourchette ne franchisse 2 464 $ à la hausse ; Minga a déplacé le stop loss de la position ETH à 2 050 $, et Crypto Tony attend également que les plus bas soient testés avant d'envisager une nouvelle position longue.
Les autres principales cryptomonnaies ont chuté plus profondément, le XRP perdant 9,8 % en 24 heures et le SOL 6,9 % ; parmi les 100 premières par capitalisation boursière, le ZRO a mené la baisse avec une chute de 11,4 %. Les suites du piratage de Binance sont toujours en cours de traitement : Binance a annoncé qu'à partir de 12h00 le 6 novembre, elle ouvrira les retraits pour davantage d'actifs par lots, et a demandé à ArbitrumDAO la restitution de 8 425,997 ETH et d'environ 74,56 millions d'ARB qui ont été gelés ; l'ensemble du processus de gouvernance devrait prendre environ 49 jours.
Points marquants du jour :
Monochrome Exchange liste le token de plateforme MCR, les retraits on-chain ouvrant aujourd'hui.
Classement du volume de transactions sur 24 heures d'Upbit : XRP, BTC, ETH, CARDS, SOL.
Les ETF Bitcoin au comptant ont enregistré hier des sorties nettes totales de 430 millions de dollars.
Les ETF Ethereum au comptant ont enregistré hier des sorties nettes totales de 99,9677 millions de dollars.
Principales hausses parmi les 100 premières cryptomonnaies par capitalisation boursière aujourd'hui : BTW +6,3 %, RAIN +2,9 %, ARB +1,7 %, CC +0,7 %, JST +0,6 %.
Le sentiment de krach des valeurs de semi-conducteurs de la nuit dernière balaie l'Asie-Pacifique, les actions coréennes déclenchent un coupe-circuit, le Nikkei entre en marché baissier.
L'effet de transmission de la forte baisse nocturne des valeurs technologiques américaines et de l'indice Philadelphia Semiconductor a frappé de plein fouet les marchés d'Asie-Pacifique, les inquiétudes concernant un ralentissement de l'expansion des infrastructures d'IA faisant des chaînes d'approvisionnement de semi-conducteurs, de mémoire et de puissance de calcul les secteurs les plus durement touchés.
Les actions sud-coréennes ont déclenché un coupe-circuit à un moment donné en début de séance. Le KOSPI a clôturé en baisse de 6,02 % à 5 059,69 points, et l'indice KOSDAQ a chuté de 5,03 %. Les valeurs à forte pondération ont reculé dans leur ensemble, SK Hynix perdant 10,44 %, SK Square 10,51 %, Samsung Electronics 6,35 % et Samsung SDI 8,06 %. Parmi les plus fortes baisses, Kumho Petrochemical et Korea Investment Holdings ont tous deux chuté de 17,34 %, et Hanwha Engine de 14,26 %. Parmi les hausses à contre-courant figuraient NHN +15,63 %, Lotte Rental +10,40 % et GS Engineering & Construction +6,44 %. Bloomberg avait précédemment rapporté que les contrats à terme sur l'indice KOSPI 200 avaient chuté de 7,9 % pendant la nuit, et que Samsung Electronics et SK Hynix avaient perdu plus de 10 % à un moment donné en pré-marché.Les actions japonaises sont également entrées en marché baissier technique en parallèle. Le Nikkei 225 a clôturé en baisse de 5,96 % à 57 434,70 points, soit une baisse cumulée de 20 % par rapport à son plus haut de juin ; le TOPIX a chuté de 5,90 %. SoftBank Group a plongé de 10,83 %, Japan Tobacco a dégringolé de 19,31 %, ROHM a reculé de 15,00 %, Ajinomoto a baissé de 12,40 %, Tokyo Electron a cédé 5,60 % et Advantest a perdu 4,99 %. Un petit nombre de valeurs ont clôturé en hausse, avec Sysmex en progression de 2,40 % et Daikin Industries de 1,51 %.
Les actions de Hong Kong ont reculé de manière relativement modérée, mais avec une divergence structurelle marquée. L'indice Hang Seng a clôturé en baisse de 1,27 %, et l'indice Hang Seng Tech a chuté de 1,83 %. Tencent a perdu 2,46 %, Xiaomi 2,94 % et SMIC 4,04 %. Certaines valeurs de la chaîne d'approvisionnement en puissance de calcul IA et en semi-conducteurs ont reculé plus fortement, avec FIT Hon Teng en baisse de 14,16 %, GDS de 10,61 % et Shanghai Enflame Technology de 11,67 %. Les valeurs défensives et de consommation ont relativement résisté, avec Li Ning en hausse de 5,16 %, Budweiser APAC de 2,57 % et Guangzhou Rural Commercial Bank de 8,30 %.Les trois principaux indices A-shares ont clôturé collectivement en baisse, l'indice composite de Shanghai cédant 1,10 %, l'indice composant de Shenzhen 2,57 % et l'indice ChiNext 3,96 %. Plus de 4 700 actions sur l'ensemble du marché ont reculé, et le chiffre d'affaires des deux marchés s'est élevé à 1 660 milliards de yuans, en contraction de 460,2 milliards de yuans par rapport à la séance précédente. Les semi-conducteurs et le matériel IA ont mené la baisse, avec Dongshan Precision et Jereh Group touchant la limite basse, Wus Printed Circuit en baisse de 9,62 %, Zhongji Innolight de 9,19 % et GigaDevice de 8,99 %. Les secteurs défensifs ont été actifs à contre-courant, les banques, l'électricité et les télécoms se renforçant : China Construction Bank a progressé de 2,14 %, China Mobile de 3,24 %, China Telecom de 4,22 % et Hua Hong Semiconductor de 6,86 %.